【李财有方】 只看现在不想将来

有一位五十多岁的商人告诉我，他发现很多年轻人都有一个通病，那就是短视，只看现在，不想将来，所以，都成了月光族。
他回想当年，自己学业成绩平平，读完中学后就进入社会工作，从普通店员开始，不久，他就觉察到，想要出头，唯一的出路就是自己创业做老板，再也没有比这个更好的方法了。
他从20岁开始就立下创业的目标，然后就开始省吃俭用，努力的储蓄。每次到了发薪的日子，同事们总有诱人的花钱方法，而他基于存钱的大原则，就克制自己，尽量的不参与。

这样子，辛苦煎熬了六年，他存到了一万令吉。这数目在八十年代算是很了不起的成绩了，因为那时候，普通店员的薪水都是在500令吉以下，大学毕业生的起薪也不过1000令吉。一辆全新的本田雅阁，售价也只是2万多令吉而已。

优秀人才当上班族
26岁那年，因为机缘巧合，他终于踏上创业之路，自己做老板。他说，当机会出现时，刚好他手上已经有了一笔资金，所以很顺利的就踏上创业之路。
不过，创业初期并不顺利，那种艰难与压力绝对比打工来的辛苦，但是，每滴血汗的付出都是值得的，只要看到公司成长，所有的辛劳都不算一回事。
时光匆匆，转眼间二十多年就过去了，他的孩子也从英国毕业回来，他欣慰的说，如果当年不是很早就立下决心创业做老板，今天他肯定没有能力送孩子到国外留学。
他谦虚地说：优秀的人才，选择优厚的薪水帮人家打工，他们对小本经营没有兴趣，所以平庸之辈，才有机会突围而出。假如那些优秀的人才都决定自己做老板，商场上的竞争肯定更为激烈，而我这平庸之流，可能老早就被淘汰出局了。
他一语道破了社会的怪现象，很多优秀的人才都选择优厚的薪水帮人家打工，而平庸之辈就选择自己创业做老板。
有一位训导老师就曾经在班上和同学们讲：虽然你们是精英班的同学，但是，你们不可以小看那些普通班的同学，尤其是那些劣等班的同学，我可以坦白的告诉你们，将来成为老板的人，多数是从劣等班来的，而你们这些精英班的同学，将来很多都是一辈子帮人家打工的！

平庸之辈勇于创业
训导老师可能是一时气话，不过，这却是极有可能发生的事情，只要你已经接近退休的年龄，请回头看一看，你就知道是不是这么一回事。
过去如此，将来也可能是一样。
为什么想要出头就得做老板呢？
这是因为我国的就业环境对于上班族是非常不利的，就举上面所述的例子：
80年代初，一辆全新的本田雅阁大约相等于大学毕业生2年的薪水，二十多年后的今天，它已经相等于大学毕业生6年的薪水了。这期间，大学毕业生的起薪从1000令吉上升到2000令吉，但是令吉的购买力却萎缩的更快。
怪不得最近政府一直强调，经济要转型，要使大马成为高收入的国家，原来我们的购买力实在是太差了。政府立下宏愿要在2020年，使大马成为先进国，到时候，人民的平均收入有望比现在增加一倍。
但是，人民比较关心的，却是令吉的购买力。

Aug 16th, 2010 | By 李孙耀 | Category: 李财有方

【理】“负债恐惧症者”买房记

就恐惧症而言，害怕负债大概并不是最糟糕的。我不知道我是如何患上这种病症的，我家里其他人的生活都没有受到这种病症的影响。我的父母为我支付了大学学费，大学毕业后我就自力更生了。

 在读研期间，我担任了助教，还兼职替人照看孩子。那时我没有车子，也没有信用卡，每周我会借用一次邻居的吸尘器。 那种生活并不算糟，干着一些工资很低的工作、蜗居在小公寓还有使用二手家具都没有让我害怕过，但我却害怕做超出自己承受能力的事情。出于这一原因，随着我 的事业渐有进展，我也不预支我还没有写的书的稿酬。对我来说，拥有一张花旗信用卡(Citicard)的想法跟拥有自己的出版社的想法一样地不切实际。

在我36岁的时候，我住在田纳西的纳什维尔，准备购置自己的第一套房子。我等到自己存下了足够买房的钱才出手，实际上我存下的钱刚刚够数，约莫还有 5,000美元剩余。不过，每个人都和我说买房需要按揭，尽管按揭实际上就是贷款，但事实上大家都不这么认为。按揭贷款是生活的一部分，它就是成年生活的 特征之一，我也应该弄一笔按揭贷款。

我害怕负债，但是由于我活到现在还没有负过债，我告诉自己这不再是什么问题，于是我找到了一名按揭贷款经纪人。

那名贷款经纪人告诉我，从财务上说，我没有存在于世的记录。
我辩护道：“可是我按时支付了每份账单，我在银行有存款，我肯定拥有完美的信用评级。”

我 被告知，信用评级是通过获得贷款、然后再偿还贷款建立起来的。谁知道呢？尽管如此，在经过将我在社区的信誉、我与银行的长期来往,以及我未来的版税全都考虑 进去的大量调查之后，我获得了贷款。

我搬进了自己的房子，拆开几个箱子，然后上床睡觉。整个晚上我的眼皮都没有合上过。我并不是这套 房子的所有者，银行才是它的所有者。现在我负债了，而且是一大笔债，我就好比有恐蛇症的人走进了蛇窝。

现在我已经负债了，于是我想我应该节俭过日子，尽管这并不是我平常的生活方式。（我或许不会花钱透支，但我完全能够有多少就花多少。）然后，我收到了我的利息单。

也许你会认为，一个人竟然活到了36岁还对房贷的运作方式（人们在还房贷的早期和中期只是还清利息）一无所知真是非常奇怪，但是这些正是我之前一直非常 努力避免让自己接触的生活现实。我打电话给我的继妹（她也是我的朋友及房产经纪人），向她询问还贷怎么可能是这样的。我难以相信地问道：“所有那些有房的 人都是先还清利息吗？”她告诉我，大多数人情况确实如此，还对我说世道就是这样。
利息！为什么大家都喜欢支付利息呢？

我记得在我年幼的时候，父亲在读《教父》(The Godfather)，他在读到马头被砍下的那个场景时把这个故事讲给了我听。在我的脑海中，黑手党、高利贷大鳄、黑帮恐吓行为全都开始与债务扯上关系。 或许这就是我害怕负债的原因所在，或许我害怕负债没有任何切实的原因。

作者安•帕切特(Ann Patchett)是一名小说家，其最新一部小说为《神奇的国度》(State of Wonder)。

【理】打工族應籌劃置房產

溫先生，今年30歲，單身，打工一族，月入3千500令吉。他來信表示希望可以瞭解應該如何進行財務規劃、如何展開投資。

目前，他一個月的開銷如下：

他自己有一部8年的車子，已供完汽車貸款，本身有儲蓄現金1萬令吉。平時生活節儉，扣除公積金，現在開始一個月大概可以儲蓄1千至1千500令吉。

另外，他在信中提出以下3道問題：

1：我計劃購買一間價格大概30萬令吉的房屋，我應該如何準備？

2：我計劃兩年後換一部8萬至9萬令吉的新車，我可以應付嗎？

3：如果我不買新房子、不買新車，我應該如何投資我的現金，以及每個月的1千令吉儲蓄？

答：

我們在一生之中的不同階段，可以選擇性進行投資，資金豐厚的人，選擇的投資工具相對較多，資金較少的人，一樣可以探討投資計劃，只是需要將投資的期限放比較長遠，設定一個3年、5年、8年或10年投資目標，在日積月累的基礎上，相信可以看到投資的成果。

以溫先生的情況，扣除開銷後，每個月有1千至1千500令吉的盈餘，汽車貸款分期已經供完，嚴格來說，雖然每月的250令吉租金不是很高，不過，可以朝購買房屋進行規劃。

溫先生在購買房屋與換新車這兩大計劃，只能二選一，我們認為，目前尚未有房屋的溫先生，應該以購買房屋為優先目標，每月有1千至1千500令吉盈餘的溫先生，是有條件籌備的。

不過，目前只有1萬令吉儲蓄的溫先生，距離購屋計劃有一段距離，假設能物色到一間30萬令吉的房屋，首次購屋的溫先生，如果能領取90%的房屋貸款，最少要有3萬令吉的頭期錢，以及2萬令吉的其他費用。

另外，如果貸款90%，供期30年，每月供期大約1千300令吉，以溫先生每月的盈餘是有能力的，有了自己的房屋，也可以省下每月的房租開銷。（數據僅供參考）

應暫緩購車計劃

前面說過，假如是準備購買房屋，暫時不要考慮購車計劃，以免加重本身的財務負擔，汽車只是代步工具，只要沒有帶給車主太多麻煩，還可以繼續使用，畢竟汽車供期付款也是一筆不小的支出。

房產是對衝通貨膨脹的工具，如果房產所在位置理想，一般都不會貶值，也許溫先生可以預設在3年內，實現購屋夢想，這樣會比較實際。

放眼中長期投資

假設不準備購買房屋與汽車，將每月的部份盈餘儲存起來，加強本身的儲蓄資金，另外一部份則用來購買單位信託，放眼中、長期目標，可以讓投資儲蓄增值。

這裡列出以下三表，說明低風險資產分配、中等風險資產分配，以及高風險資產分配投資法供參考：

企業經營兵法．現代化管理

隨著社會的發展，企業必須擁有一套規劃，依據各自的需求，學習適用和適量的管理系統。
一個企業能否在千變萬化的市場中脫穎而出，在于該企業能否及時掌握必要和準確的信息，能否正確地分析和處理信息，能否迅速地在員工之間傳遞和分享信息，能否快速地把信息融合在產品，生產和服務的過程，一併融合到企業的整個經營與管理之中。
　目前市場的發展趨勢，科技化管理扮演著非常重要的角色。主要以3大工具做為基礎。

◆庫存管理系統
（Inventory/Stock Control System）
　基本貨物流量與庫存報表，包括現有的存貨量，流動中的貨量及低庫存貨量警示的功能。

◆客戶關係管理系統
（Customer Relationship Management System，簡稱CRM）
　每一個行業都很講究售后服務。通過客戶關係管理系統，就能全面掌握客戶的基本資料，購買的行為模式及消費能力。
　善用此系統，企業家能準確的針對不同類型的顧客群作出不一樣的營銷策略。

◆互聯網系統（Internet/e-Commerce）
　在這個所謂的E時代，互聯網已融入每個人的日常生活中。
　電子商務/流動商務都可以讓企業增加銷售額，甚至可在很多社交網絡創造粉絲團的效應，得到更多資料和日常生活的動態。
　企業網站也扮演著非常重要的角色，讓世界各地都可認識您的企業和服務。
　就如一家鞋子批發企業運用了庫存管理系統，把點貨和營運的時間從每一輛運輸囉里所需要花的兩個小時減成半個小時就能完成工作。
　同時也簡化了記錄的程序，隨時隨地擁有很準確的報表。
　其鞋子批發商運用客戶關係管理系統在不同的季節，不同時代的消費群，不同的消費額，很針對性的引進不同款式的設計與銷售數額。
　為了發展其業務到另一個領域，鞋子批發商自創品牌，善用互聯網系統經營銷售，營業開銷大大的節省，也克服了距離銷售的問題。
　人性化管理是指在管理工作中，充分發揮人的主觀性，創造性和積極性，讓每一個人自主地和自願地付出自己最大的努力完成工作。
　人性化管理，主要注重于兩大原則：

　◆員工培訓計劃
　對于企業發展的長遠計劃，全面提升員工素質，不斷培育員工的成長和進步空間。員工的成長和進步能讓他們適應現代化，知識化及智能化的社會要求。

　◆凝聚力管理系統
　凡成功的企業都是凝聚力很強的企業。人性化的管理講究職工整體力量的先決條件，如目標的共識，員工的參與度，和諧的人際關係，工作環境和吸引力，員工的理想和追求等等。
　隨著社會的發展，企業必須擁有一套規劃，依據各自需求，學習適用和適量的管理系統。

【理】大馬人太遲規劃退休

你會在幾歲開始為退休做準備，規劃完整的退休大藍圖，保障退休後的生活無憂無慮，自由自在？

或許你會以為“退休＂是還很遙遠的事情，還有10至20年的時間慢慢規劃，結果人到中年才察覺退休資金有限，卻為時已晚。

馬來西亞理財顧問公會（AFA）副主席紀華順指出，大馬人平均39歲才開始準備退休，且希望在56歲退休，僅預留17年時間規劃和儲蓄，形成退休金所得有限。

“先進國的理財概念比較高，人們平均29歲已開始規劃退休，理想退休年齡為64至65歲，早開始遲退休，累計的退休金肯定比我們高出許多倍。對比大馬人，不只遲規劃，還提早退休，根本無法在短短十多年內累積大量退休金，對銀髮族而言，將是退休生涯的一大隱憂。＂

退休金少於5萬者佔72%

他指出，2011年大馬雇員公積金局（EPF）共有1千300萬個會員，其中平均年齡54歲會員的退休金儲蓄少於5萬令吉者佔了72%，介於5萬令吉至15萬令吉者佔21%，超過15萬令吉者僅7.27%。

“這些數據一舉推翻我們認為退休金很多的觀點，政府也為此推出一些方案，包括延長法定退休年齡 至60歲，規定雇主為薪資5千令吉以下員工多付1%的公積金，提昇最低薪金制水平及推廣個人退休計劃，以個人所得稅回扣至少3千令吉鼓勵國人以及雇主參與 該計劃，提昇個人儲蓄率。＂

他表示，提高國人理財意識和警覺性，必須從公共教育開始，讓民眾瞭解認證理財顧問所扮演的角色，願意主動尋求諮詢和接受理財服務相當耗時，無法立刻見效。

至於國人理財意識和醒覺性偏低課題，他強調這與區域性及各族群經濟背景關係有莫大關聯。

理財投資工具選擇較少

“一般上，吉隆坡、檳城等市區人口的理財意識比其他外州高，與新加坡的理財水平也相差不遠，但 是在理財投資工具方面，我國選擇較少。不同族群因經濟背景影響，如華人較多經商做生意，經常接觸財務訊息，自然有其概念，可是友族人口多為公務員或打工受 薪族，對理財規劃及財富管理風險的認知較低。＂

目前我國人口共2千700萬，可是卻只有229個註冊理財顧問，等於一位理財顧問須服務11萬人，兩者人數比例懸殊，加上全馬總人口中，有40%的人對退休毫無頭緒，年輕人破產率上升數據，一再顯示大馬人理財意識偏低，缺乏理財顧問的事實。

他指出，近期越來越多越年輕的國人宣告破產，是一項相當清楚的指標，顯示國人逼切需要提高理財意識和財務危機管理的警覺性。

“正確的理財方案，可有效協助我們管理所有收入和支出，若可依據個人經濟能力策劃投資和儲蓄方案，就不會走到資產負數階段而導致破產。＂

根據大馬破產局的紀錄顯示，我國的破產案有上升趨勢，每年增加約5.5%，今年第一季有4千568宗申請破產，其中30%申請人年齡在34歲以下。

穆斯林消費者協會指出，在這4千568宗破產案中，有47%是馬來人，華人和印度人各佔34%和9%，10%是其他種族。

【新】浑水终于公布关于奥兰国际的报告

浑水终于公布关于奥兰国际的报告

在擅长买跌的浑水(Muddy Waters)终于公布长达133页的报告后，其与商品交易商奥兰国际(Olam Int’l)之间的口水战升温。报告给予公司‘强力卖出’建议，并指出，主要令人担忧的不是公司的高额非现金盈利及债务，而是公司很努力地通过会计手法来 掩饰其不良表现，并促使公司耗费日益减少的现金。公司的资本开支项目甚至被称为致命的缺点，犹如一个财政黑洞。浑水并不认同所谓的“孕育期”，并担心“奥 兰似乎陷入了与美国交易商安然(Enron)相同的陷阱-帐面收益所致的资本开支恶性循环”。另一方面，公司以一份45页的文告作出反驳，指出它并没有面 临破产的危机，并拥有“充裕的流动资金”来为现有业务及未来投资计划提供资金。公司重申，其会计事务是严格遵守新加坡的相关条例。公司也极力维护其业务模 式及收购策略，并表示，浑水是为从买跌活动中受惠而作出这些指控。

启示：在提出‘强力卖出’建议的报告公布后，公司今天低开，从昨天的1.56元下跌5.1%至1.48元。尽管其股价在截稿时微微回升至1.53元，但这个价位仅仅稍微高于公司的1.525元52周低位。

【马】第3季产品销售劲 子母牌净利增36%

（吉隆坡27日讯）子母牌（DLADY，3026，主板消费产品股）截至9月30日财年第3季，净利按年增长36%至3209万9000令吉，上财年同期为2360万令吉。

由于奶粉、牛奶和新产品的销售强劲，第3季营业额也增长11.4%，报2亿2479万3000令吉；每股盈利从上财年同期的36.87仙，减低至50.15仙。

子母牌累计3季净利按年扬12.3%至8955万5000令吉；营业额则扬9.5%报6亿5639万3000令吉；每股盈利则增至139.93仙。

子母牌另一分报备文件指出，公司将跟新加坡的FrieslandCampinaAMEA私人有限公司签订一份5年期分销协议（从2013年1月1日开始），以协助后者的进口美素佳儿（Friso）奶粉在大马分销。